Risque total du portefeuille

Le risque total du portefeuille est le risque cumulé sur l'ensemble des positions ouvertes à un instant donné, et non simplement le risque d'un seul trade.

Six positions non corrélées risquant chacune 1 % mettent ensemble 6 % du compte en risque, et des positions corrélées ont beaucoup plus de chances de toutes atteindre leur stop dans un même mouvement, de sorte que la totalité de ces 6 % peut être perdue d'un coup. Les traders prudents plafonnent le risque total ouvert (généralement entre 3 et 6 %) en plus de la limite par trade.

Formule / exemple : 8 trades corrélés risquant chacun 1 % peuvent faire perdre 8 % en un seul mouvement