Average True Range (ATR)

L'Average True Range (ATR) est un indicateur de volatilité qui mesure l'ampleur typique de la fourchette de prix d'un instrument sur un nombre défini de périodes.

Développé par J. Welles Wilder Jr. en 1978, il capture l'amplitude réelle, gaps nocturnes compris, et s'exprime dans les unités de prix propres à l'instrument, ce qui lui permet de s'intégrer directement dans les calculs de stop et de taille de position. L'ATR mesure uniquement la volatilité et ne donne aucun signal directionnel.

Formule / exemple : l'ATR est une moyenne lissée de l'amplitude réelle, généralement calculée sur 14 périodes