Correlación

La correlación mide cuán estrechamente se mueven juntos dos instrumentos, en una escala de +1 (se mueven juntos) a -1 (se mueven en sentido opuesto), donde 0 significa que no hay relación lineal.

Es importante para el riesgo porque varias posiciones muy correlacionadas actúan como una única apuesta grande, de modo que sus stops pueden activarse todos a la vez. Reparte el presupuesto de riesgo por tema, no solo por ticker.